tradLa question revient souvent, et la réponse honnête est qu'elle dépend de ce qu'on veut mesurer avec.
CE QUE LE PAPER TRADING MESURE BIEN. La capacité à reconnaître une configuration, à la lire au bon moment et à suivre un plan écrit. Ça se travaille sans argent, et ça se transfère.
CE QU'IL NE MESURE PAS. Tout ce qui vient précisément du fait qu'il y a de l'argent dessus. Sortir avant la cible, augmenter la taille après une perte, ne pas prendre l'entrée prévue parce que la précédente a échoué. Ces trois-là n'apparaissent pas en démo, et ce sont ceux qu'un journal fait remonter en premier chez la plupart des gens.
D'où l'écart que beaucoup décrivent : des mois propres en simulation, puis un premier mois réel qui ne ressemble à rien. La démo ne mentait pas, elle ne mesurait simplement pas cette moitié-là.
CE QU'ON PEUT EN FAIRE QUAND MÊME, et c'est là que tenir un journal change quelque chose. Le même journal en démo et en réel, les mêmes colonnes, puis on compare les deux séries. L'écart entre les deux EST une mesure : il dit ce que l'argent coûte, en R, au lieu de le dire en impression.
ET LA TAILLE COMPTE. Une démo à cent fois la taille réelle n'apprend rien, parce que rien n'y fait mal. À taille réelle, elle apprend beaucoup plus.
Une remarque de méthode pour finir : le passage de la démo au réel se juge sur une série, jamais sur un trade. Le premier trade réel se passe rarement bien, quelle que soit la préparation.