Calculadora de interés compuesto

¿Qué es el interés compuesto?

El interés compuesto es el interés que se calcula sobre el capital Y sobre los intereses ya ganados. Cada año, lo que ha rendido la inversión se suma al capital, y al año siguiente el tipo se aplica a ese total más grande. El interés simple solo se calcula sobre el capital inicial: rinde la misma cantidad cada año. También se habla de capitalización de los intereses, o de efecto bola de nieve.

Esta es la diferencia sobre 10.000 € invertidos al 5 % anual, sin ninguna aportación:

En diez años, la diferencia es de 1289 €. En treinta años, supera los 18.000 €: es el plazo el que hace el trabajo, mucho más que el tipo.

En qué se convierten 10.000 € según el tipo y el plazo

Capital único, sin aportaciones, intereses capitalizados una vez al año. Los tipos son hipótesis de rentabilidad, no los de un producto concreto.

Mira la fila del 8 %: el capital se duplica más o menos cada nueve años, así que pasa de 10.000 € a más de 200.000 € en cuarenta años. Mira ahora la columna de los 40 años: entre el 2 % y el 8 %, el resultado se multiplica casi por diez. El tipo y el plazo no se suman, se multiplican.

100 € al mes: lo que aportan los años

Sin capital inicial, 100 € aportados cada mes, a final de mes. En cada casilla, el capital final, y debajo lo que realmente has aportado.

Al 5 % durante 40 años, has aportado 48.000 € y recuperas 148.252 €: los intereses son más de dos tercios del resultado. En diez años, no llegan ni a la cuarta parte.

Empezar pronto vale más que aportar mucho

200 € al mes hasta los 65 años, al 6 % anual, según la edad a la que empiezas:

Diez años de ventaja casi duplican el resultado: 381.536 € frente a 194.903 €, por 24.000 € más de aportaciones. El caso más claro: 200 € al mes solo de los 25 a los 35 años, y después nada, dejados al 6 % hasta los 65, dan 186.633 €. Es casi lo mismo que treinta años de aportaciones empezadas a los 35, con tres veces menos dinero aportado.

Las comisiones, el interés compuesto al revés

Una comisión del 1 % anual parece pequeña. Sin embargo, se cobra sobre todo el capital, cada año, y lo que se lleva ya nunca genera intereses. Ejemplo: 10.000 € iniciales, 200 € al mes, 30 años al 6 % bruto.

Con un 1 % de comisión, pierdes 48.491 € en treinta años, cuando las comisiones cobradas solo suman 25.459 €. El resto son los intereses que esas comisiones nunca llegaron a generar. Por eso las comisiones de un fondo indexado o de un fondo de inversión se comparan en puntos de rentabilidad perdidos, no en euros pagados al año.

La regla del 72, y cuándo falla

Para saber en cuántos años se duplica un capital, divide 72 entre el tipo. Al 6 %, 72 ÷ 6 = 12 años. La regla es una aproximación: la calculadora devuelve el plazo exacto, ln 2 ÷ ln(1 + tipo).

Acierta alrededor del 8 % y falla en un año al 2 %. Para un orden de magnitud basta la regla; para un producto a tipo bajo, mejor el plazo exacto.

Capitalización anual, mensual o diaria: el interés compuesto mensual

Un tipo del 5 % no rinde lo mismo según la frecuencia con la que los intereses se suman al capital. Estos son 10.000 € invertidos 20 años al 5 %, con los tres ajustes de la calculadora:

La diferencia es pequeña, y sobre todo dice qué hay que comprobar. En España, el TIN es el tipo nominal y la TAE el tipo efectivo anual, con la capitalización ya incluida: para comparar dos productos, compara sus TAE.

Inflación: lo que valdrá de verdad tu capital

67.113 € dentro de veinte años no comprarán lo que 67.113 € compran hoy. Con una inflación del 2 % anual, equivalen a 45.165 € en poder adquisitivo actual. Indica la inflación en las opciones: la calculadora añade ese valor real al resultado y una columna a la tabla. Una inversión cuyo tipo se queda por debajo de la inflación pierde valor, aunque su saldo suba.

Llegar a un objetivo: la aportación mensual necesaria

El cálculo también se hace al revés. Para tener 100.000 € dentro de veinte años partiendo de 10.000 € al 5 %, hay que aportar 181,04 € al mes. Sin capital inicial, aspirar a 300.000 € en treinta años al 6 % exige 307,85 € al mes. Indica tu objetivo en las opciones: el simulador devuelve ese importe, con comisiones y subida de las aportaciones incluidas.

Lo que un simulador de interés compuesto no dice

• La rentabilidad real no es constante. Una inversión en bolsa alterna años buenos y malos, y el orden de esos años importa en cuanto aportas o retiras. La calculadora aplica el mismo tipo cada mes: es una media, no un camino.
• Los impuestos. El impuesto sobre las ganancias depende del producto, del país y del tiempo de tenencia. Aquí no se descuenta.
• El riesgo de pérdida. Cuanto más alto es el tipo supuesto, más puede caer la inversión que lo persigue. Un 8 % introducido aquí no dice nada de la probabilidad de conseguirlo.
• Lo que obtienes de verdad. Solo el seguimiento de tus cuentas, a precios reales, compara la rentabilidad obtenida con la que habías supuesto.

La calculadora dice lo que da un tipo. Para decidir qué cantidad invertir dónde, según cuándo la vayas a necesitar, la guía dónde invertir el dinero en Francia repasa el método, producto por producto.

Esta página es pedagógica. No constituye asesoramiento de inversión, y las rentabilidades pasadas no garantizan rentabilidades futuras.