O MAE médio em R é o MAE de cada trade dividido pelo risco que ele comprometia. Seu interesse está em uma fronteira que o MAE em euros não tem: −1 R é o ponto exato em que o stop deveria ter disparado, e tudo o que vai além disso descreve um stop que não fez o seu trabalho.
Em 100 trades
Sumário
Expressar o MAE em unidades de risco faz aparecer uma referência que a versão em euros não tem: −1 R. Como um trade que bate o stop vale exatamente −1 R por definição, um MAE que atinge esse valor quer dizer que o preço desceu até o stop, nem mais nem menos.
Essa referência transforma a medida em controle. Um MAE de −1,4 R é aritmeticamente impossível se o stop funcionou: o trade teria sido fechado em −1 R. Cada ocorrência é, portanto, um trade em que o stop foi movido, removido, ou ultrapassado por um gap de abertura.
Nos trades vencedores, a leitura muda. Um MAE de −0,9 R descreve um trade que roçou o stop antes de virar, ou seja, um vencedor que quase foi uma perda. Contar esses trades diz o quanto um resultado deve a margens estreitas.
MAE em R = MAE do trade ÷ |entrada − stop| — o valor −1 R corresponde exatamente ao stop
Um trade que bate o stop corretamente tem um MAE de exatamente −1 R. Esses trades não ensinam nada e puxam qualquer média para esse valor.
Um gap de abertura pode produzir um MAE além de −1 R sem nenhuma falta de disciplina. É o único caso legítimo, e se verifica pela data.
A média dessa medida é pouco útil: ela mistura trades estopados em −1 R e vencedores em −0,3 R. O que conta é a contagem além da fronteira.
| Trades além de −1 R | O que isso diz |
|---|---|
| nenhum | Os stops disparam. É o caso esperado, e é menos frequente do que se pensa. |
| alguns, todos em gaps | Nada a corrigir. Um gap de abertura ultrapassa um stop sem que nenhuma regra tenha sido violada. |
| alguns sem gap | Stops movidos. Poucos, mas cada um custa várias vezes uma perda normal. |
| mais de 10% | O stop não é uma regra para você, é uma intenção. Esse é o primeiro trabalho, antes de qualquer ajuste. |
A segunda linha é a única desculpa aceitável, e ela se verifica. Um gap de abertura ultrapassa um stop sem que ninguém tenha feito nada de errado, e isso acontece principalmente no início da semana ou depois de um anúncio. A data do trade basta para decidir, e essa verificação leva um minuto por ocorrência.
O resto da tabela se lê como um trabalho de disciplina, não de ajuste. Um trade que chegou a −2,1 R em vez de −1 R custa duas vezes uma perda normal, e não há ganho de método que compense uma diferença dessas. É por isso que essa contagem vem antes da otimização do posicionamento do stop.
Quinze trades em cem passaram abaixo de um stop que deveria tê-los fechado, sem que um gap explique isso. A −2,1 R de perda média, esses quinze trades custam 31,5 R, o equivalente a trinta e um trades estopados normalmente. Nenhuma otimização de método recupera isso.
É o uso central, e não exige nenhuma interpretação. Filtre os trades cujo MAE ultrapassa −1 R, retire os que caem em um gap, e conte o que sobra. Cada um é um stop movido ou ausente.
O interesse está em que esse controle não depende da memória. Ninguém se lembra de ter afastado um stop três semanas antes, mas a aritmética se lembra.
Nos trades vencedores, um MAE próximo de −1 R descreve um trade que passou a um fio da perda. Muitos trades assim significam que um resultado se sustenta em margens muito estreitas, e que uma leve piora das condições o derrubaria.
É uma leitura de fragilidade mais do que de resultado, e ela não aparece em nenhum outro lugar: esses trades contam como vitórias em todas as outras estatísticas.
O primeiro defeito é olhar a média. Ela mistura trades estopados em exatamente −1 R e vencedores em −0,2 R, e o resultado cai em algum ponto no meio sem descrever nem uns nem outros. A leitura útil é uma contagem, não uma média, e quase nenhuma ferramenta a oferece assim.
O segundo é esquecer os gaps. Um stop ultrapassado por um gap de abertura produz exatamente a mesma assinatura de um stop movido, e a acusação é injusta. A verificação é simples, mas precisa ser feita, senão esse controle produz culpa em vez de correção.
O terceiro é a resolução das velas, herdada do MAE. Um MAE calculado sobre velas largas pode mostrar −0,95 R onde o preço realmente desceu a −1,05 R durante trinta segundos. Esse controle subestima, portanto, o número de stops que deveriam ter disparado.
O erro clássico. Ler a média dessa medida. Ela soma trades estopados em exatamente −1 R e vencedores que passaram por −0,2 R, e cai em algum ponto no meio sem descrever nenhum dos dois grupos. A única leitura que produz algo é a contagem de trades além da fronteira.
| Indicador | Fórmula | O que ele mede | Quando usar |
|---|---|---|---|
| MAE médio em R | MAE ÷ risco assumido | O fundo, com −1 R como fronteira | Contar os stops que não funcionaram |
| MAE | pior ponto − entrada | O mesmo fundo, em euros | Decidir onde colocar um stop |
| Trades com stop | trades com stop ÷ total | Quantos trades tinham um | Saber se a regra existe |
| Pior MAE de um vencedor | o mais profundo dos vencedores | O trade que passou mais perto | Detectar sorte |
A média dessa medida não descreve ninguém. Filtre os trades além de −1 R, isso é uma lista, não um número, e cada linha é uma ocorrência a observar. É o único uso que produz alguma coisa.
Um gap de abertura ultrapassa um stop sem culpa. Verifique a data de cada ocorrência: início de semana, anúncio, abertura após um fim de semana. O que sobra depois dessa triagem é o número real, e ele é sempre menor do que se temia.
Otimizar o lugar onde colocar um stop não faz sentido nenhum enquanto os stops colocados não disparam. Um trade a −2,1 R custa duas perdas normais, e nenhuma melhoria de posicionamento recupera isso.
É o pior momento de cada trade dividido pelo risco que esse trade comprometia. Um MAE de −0,6 R quer dizer que o preço desceu a seis décimos da distância até o seu stop antes de virar.
Que o stop não funcionou. −1 R corresponde exatamente ao stop: se o preço foi mais longe, é porque o stop foi movido, removido, ou ultrapassado por um gap de abertura. Só o último caso é legítimo, e se verifica pela data do trade.
A contagem, quase sempre. A média mistura trades estopados em exatamente −1 R com vencedores que passaram por −0,2 R, e o resultado não descreve nem uns nem outros. O que informa é o número de trades além da fronteira.
Não. Um gap de abertura ultrapassa um stop sem que nenhuma regra tenha sido violada: não havia preço entre os dois. Essas ocorrências se identificam pela data do trade, muitas vezes um início de semana ou uma abertura após um anúncio, e precisam ser descartadas antes de tirar qualquer conclusão.
Que esse trade passou muito perto da perda antes de decolar. Muitos vencedores nesse caso significam que um resultado se sustenta em margens muito estreitas, e que uma leve piora das condições o derrubaria. Esses trades, porém, contam como vitórias em todas as outras estatísticas.
O MAE médio em R é um indicador da tela Relatórios, calculado assim que um trade tem um stop conhecido e velas históricas disponíveis. Mas o que importa é o cruzamento, não a média: a dimensão Risco assumido organiza os trades por faixa de risco, e a dimensão Símbolo mostra em qual mercado os stops disparam.
Para a leitura de fragilidade descrita acima, o indicador Pior MAE de um vencedor, no mesmo grupo, dá diretamente o valor extremo. E a contagem dos stops que não funcionaram se cruza com Trades com stop loss, que diz quantos trades tinham uma regra a respeitar.
Para se aprofundar no assunto: ler o guia completo. Todos os termos estão reunidos no glossário.