Por Benjamin Roure L'Hermitte
Un seguro de vida francés (assurance vie) solo tributa por sus ganancias, y solo cuando retiras dinero. A partir de los ocho años, las ganancias retiradas cada año disfrutan de una reducción de 4.600 € para una persona sola y de 9.200 € para una pareja; por encima, tributan al 7,5 % mientras las aportaciones no superen 150.000 €, más un 17,2 % de cotizaciones sociales. Antes de ocho años, el total es del 30 %. En 2026, la assurance vie se libró de la subida de las cotizaciones sociales que afecta al resto de inversiones.
- Solo tributan las ganancias, en el momento del rescate. El dinero aportado sale sin impuestos.
- A partir de ocho años: reducción anual de 4.600 € (9.200 € para una pareja), después un 7,5 % de impuesto hasta 150.000 € de aportaciones y un 12,8 % por encima.
- Las cotizaciones sociales siguen en el 17,2 % en la assurance vie en 2026, mientras suben al 18,6 % en la mayoría de las demás rentas del capital.
- Un rescate parcial no es todo ganancia: solo tributa la parte de ganancias que contiene el contrato, a prorrata.
La assurance vie, el producto de ahorro preferido de los franceses, tiene fama de tener una fiscalidad complicada, porque depende de tres cosas a la vez: la antigüedad del contrato, la fecha de cada aportación y el total aportado. Para la mayoría de los ahorradores se resume, sin embargo, en una regla sencilla: un contrato abierto hace más de ocho años, alimentado desde 2017 y por debajo de 150.000 € de aportaciones casi no paga impuesto sobre la renta mientras las ganancias retiradas queden por debajo de la reducción.
Esta guía recoge los tipos de 2026, el caso particular de las cotizaciones sociales, el cálculo del impuesto en un rescate parcial con un ejemplo, la retención y la declaración, la elección de la escala progresiva, las exenciones y lo que ocurre en caso de fallecimiento. Las reglas citadas son las publicadas por service-public.fr, la guía oficial de la administración francesa, con su fecha. Está pensada para residentes fiscales en Francia.
En resumenLas ganancias de una assurance vie tributan al rescatar. Antes de ocho años: un 12,8 % de impuesto más un 17,2 % de cotizaciones sociales, un 30 % en total. A partir de ocho años: reducción anual de 4.600 € o 9.200 €, después un 7,5 % hasta 150.000 € de aportaciones (12,8 % por encima), más un 17,2 %. En un rescate parcial, solo tributa la parte de ganancias. Al fallecer, lo aportado antes de los 70 años disfruta de una reducción de 152.500 € por beneficiario.
El principio: solo tributan las ganancias, al rescatar
Mientras el dinero sigue en el contrato, no se aplica el impuesto sobre la renta: las ganancias se acumulan sin tributar cada año, lo que permite que los intereses generen a su vez intereses. El impuesto solo llega con el rescate, parcial o total, o al vencimiento del contrato. Y solo grava las ganancias: lo que aportaste sale sin impuestos, porque ya tributó.
Hay una excepción: las cotizaciones sociales del fondo en euros se cobran cada año, cuando se abonan los intereses al contrato, y no al rescatar. Se explican más abajo.
Los tipos de la assurance vie en 2026
Para las aportaciones hechas desde el 27 de septiembre de 2017, que cubren la mayoría de los contratos alimentados hoy, los tipos dependen de la antigüedad del contrato, contada desde su apertura, según service-public.fr.
| Antigüedad del contrato | Impuesto sobre la renta | Cotizaciones sociales | Total |
|---|---|---|---|
| Menos de 8 años | 12,8 % (o escala progresiva a elección) | 17,2 % | 30 % |
| 8 años o más, aportaciones hasta 150.000 € | Reducción de 4.600 € o 9.200 €, después 7,5 % | 17,2 % | 24,7 % por encima de la reducción |
| 8 años o más, parte por encima de 150.000 € de aportaciones | Reducción, después 12,8 % | 17,2 % | 30 % |
Ese 30 % antes de ocho años es ya inferior al impuesto en una cuenta de valores: desde el 1 de enero de 2026, el tipo único francés sobre las rentas del capital llega allí al 31,4 %, porque las cotizaciones sociales subieron al 18,6 %. La assurance vie mantiene el 17,2 %.
La reducción de 4.600 € o 9.200 €
A partir de ocho años, las ganancias retiradas cada año solo tributan en el impuesto sobre la renta por encima de 4.600 € para una persona sola y de 9.200 € para una pareja casada o con PACS que declara conjuntamente. La reducción vale para el conjunto de los contratos de un mismo hogar, no por contrato, y se renueva cada año. Solo afecta al impuesto sobre la renta: las cotizaciones sociales se deben sobre todas las ganancias.
El umbral de 150.000 €
El tipo del 7,5 % se aplica mientras el total de las aportaciones aún no reembolsadas, en todos los contratos del contribuyente, no supere 150.000 €. Por encima, la parte de las ganancias que corresponde a las aportaciones que pasan de 150.000 € tributa al 12,8 %. El umbral se mide en aportaciones, no en valor del contrato: un contrato de 200.000 € alimentado con 120.000 € de aportaciones sigue entero al 7,5 %.
Las cotizaciones sociales: 17,2 %, y el caso del fondo en euros
Las ganancias de la assurance vie soportan cotizaciones sociales al 17,2 %, según service-public.fr, también en 2026. La ley de financiación de la Seguridad Social francesa para 2026 subió ese tipo al 18,6 % en la mayoría de las rentas del capital, pero dejó fuera a la assurance vie. Solo los contratos de renta-supervivencia y de ahorro para discapacidad pasan al 18,6 %.
El momento del cobro depende del soporte. En el fondo en euros, las cotizaciones sociales se retienen cada año, cuando la aseguradora abona los intereses al contrato: al rescatar, ya no queda nada que pagar por esos intereses. En las unidades de cuenta, se cobran al rescatar, sobre la parte de ganancias retirada. Por eso un extracto del fondo en euros muestra intereses ya netos de cotizaciones sociales.
Calcular el impuesto de un rescate parcial
Un rescate parcial nunca está formado solo por ganancias. Contiene una parte de aportaciones y una parte de ganancias, en la misma proporción que el contrato entero. La parte imponible se calcula así: importe retirado × ganancias del contrato ÷ valor total del contrato. Las ganancias del contrato son su valor menos las aportaciones aún no reembolsadas.
Un ejemplo con cifras
Tu contrato, abierto en 2015 y alimentado desde 2018, vale 80.000 € para 60.000 € de aportaciones: contiene 20.000 € de ganancias, una cuarta parte de su valor. Retiras 20.000 € en 2026, de unidades de cuenta. La parte de ganancias de ese rescate es de 20.000 × 20.000 ÷ 80.000 = 5.000 €; los 15.000 € restantes son aportaciones, que salen sin impuestos.
El contrato tiene más de ocho años y vives sola o solo: se aplica la reducción de 4.600 €, quedan 400 € que tributan al 7,5 %, es decir, 30 € de impuesto sobre la renta. Las cotizaciones sociales gravan los 5.000 €: 860 €. Total: 890 €. El mismo rescate en un contrato de menos de ocho años costaría 1.500 € (el 30 % de 5.000 €), y las mismas ganancias en una cuenta de valores en 2026, 1.570 € (31,4 %).
Retención y declaración
Al rescatar, la aseguradora retiene un pago a cuenta del impuesto: un 12,8 % de las ganancias de un contrato de menos de ocho años y un 7,5 % de las de un contrato más antiguo, además de las cotizaciones sociales. Es solo un pago a cuenta: el impuesto definitivo se calcula al año siguiente en la declaración de la renta, que aplica la reducción y el umbral de 150.000 €, y el exceso se devuelve.
Los hogares de ingresos modestos pueden pedir que no se les aplique: la dispensa es posible si la renta fiscal de referencia del penúltimo año es inferior a 25.000 € para una persona sola o a 50.000 € para una pareja. La solicitud debe llegar a la aseguradora a más tardar el 30 de noviembre del año anterior al rescate. Para declarar, la aseguradora envía cada año un certificado fiscal (IFU) con los importes que hay que trasladar: un importe prerrellenado incorrecto se corrige.
¿Escala progresiva o tipo fijo?
En la declaración puedes sustituir el tipo fijo por la escala progresiva del impuesto sobre la renta. Conviene si tu tipo marginal es del 0 % o del 11 %, sobre todo en un contrato de menos de ocho años, donde el tipo fijo es del 12,8 %. Cuidado: la opción es global y se aplica a todas tus rentas del capital del año (intereses, dividendos, plusvalías), no solo a la assurance vie. Hay que decidirla mirando el conjunto.
Cuándo las ganancias no tributan
Las ganancias están exentas del impuesto sobre la renta, sea cual sea la antigüedad del contrato, si el rescate sigue a uno de estos hechos que afecten al tomador, a su cónyuge o a su pareja con PACS: despido, jubilación anticipada, invalidez de segunda o tercera categoría, o cese de una actividad por cuenta propia tras una liquidación judicial. El rescate debe hacerse antes del final del año siguiente al hecho. Las rupturas convencionales y los fines de contrato temporal no cuentan como despido, y las cotizaciones sociales siguen debiéndose.
Las aportaciones anteriores a 2017 y los contratos antiguos
Las ganancias de aportaciones hechas antes del 27 de septiembre de 2017 siguen el régimen anterior: a partir de ocho años, la misma reducción de 4.600 € o 9.200 €, después una retención liberatoria opcional del 7,5 % o la escala; antes de ocho años, una retención liberatoria opcional o la escala. Los contratos muy antiguos, suscritos antes de 1983 o entre 1983 y septiembre de 1997, conservan exenciones parciales para las aportaciones de entonces. Un contrato que mezcla varios periodos tributa tramo a tramo: el IFU de la aseguradora hace el reparto.
¿Y en caso de fallecimiento?
Al fallecer, la assurance vie no sigue las reglas francesas habituales del impuesto de sucesiones. Lo aportado antes de los 70 años del asegurado disfruta de una reducción de 152.500 € por beneficiario; por encima, tributa al 20 % hasta 700.000 € por beneficiario y al 31,25 % después. Las aportaciones hechas después de los 70 años disfrutan de una reducción global de 30.500 €, repartida entre todos los beneficiarios, y las ganancias que generaron están exentas. El cónyuge y la pareja con PACS no pagan nada. Elegir a los beneficiarios, en la cláusula, importa tanto como elegir los soportes.
Aprovechar bien la fiscalidad de la assurance vie
- Abrir un contrato pronto, aunque sea con una aportación pequeña: la fecha de apertura pone en marcha los ocho años para todas las aportaciones futuras.
- Usar la reducción cada año a partir de ocho años: retirar, y volver a aportar si hace falta, ganancias por debajo de 4.600 € o 9.200 € pone el contador de ganancias a cero sin impuesto sobre la renta. Las cotizaciones sociales se siguen debiendo, y un rescate seguido de una aportación puede tener gastos.
- Guardar el registro de tus aportaciones: de ellas depende la parte imponible de un rescate, y deciden el umbral de 150.000 €.
- Mirar las comisiones antes que la ventaja fiscal: un 1 % anual de gastos de gestión cuesta más, en veinte años, que la diferencia de impuestos entre dos productos.
La guía dónde invertir el dinero en Francia en 2026 compara la assurance vie con el PEA y la cuenta de valores, y la calculadora de interés compuesto muestra el efecto de las comisiones con el tiempo. El seguimiento de cartera de Tradoshi acepta tu assurance vie como entrada declarada, junto a tus demás cuentas, con tu precio de compra.
Esta guía es pedagógica y no constituye asesoramiento fiscal ni de inversión personalizado. Las reglas citadas son las vigentes en noviembre de 2026; una situación particular (no residencia, contrato antiguo, importes elevados) merece la opinión de un profesional.
Preguntas frecuentes
¿Cómo tributa un seguro de vida francés (assurance vie) en 2026?
Solo tributan las ganancias, al rescatar. Antes de ocho años: un 12,8 % de impuesto sobre la renta y un 17,2 % de cotizaciones sociales, un 30 % en total. A partir de ocho años: reducción anual de 4.600 € o 9.200 €, después un 7,5 % hasta 150.000 € de aportaciones y un 12,8 % por encima, más un 17,2 %.
¿Suben al 18,6 % las cotizaciones sociales de la assurance vie en 2026?
No. La subida al 18,6 % afecta a la mayoría de las rentas del capital, pero la assurance vie se queda en el 17,2 %, según service-public.fr. Solo los contratos de renta-supervivencia y de ahorro para discapacidad pasan al 18,6 %.
¿Cómo se calcula el impuesto de un rescate parcial?
La parte imponible es igual al importe retirado multiplicado por las ganancias del contrato y dividido por su valor total. En un contrato de 80.000 € con 20.000 € de ganancias, un rescate de 20.000 € contiene 5.000 € de ganancias.
¿Para qué sirve la reducción de 4.600 €?
A partir de ocho años, exime del impuesto sobre la renta las ganancias retiradas cada año hasta 4.600 € para una persona sola y 9.200 € para una pareja, sumando todos los contratos. Las cotizaciones sociales se deben sobre todas las ganancias.
¿Hay que esperar ocho años para retirar dinero?
No, el dinero está disponible en todo momento. Antes de ocho años, las ganancias retiradas tributan simplemente al 30 % en total, sin reducción. Las aportaciones salen siempre sin impuestos.
¿Se puede evitar la retención en un rescate?
Sí, si la renta fiscal de referencia del penúltimo año es inferior a 25.000 € (persona sola) o 50.000 € (pareja), pidiendo la dispensa a la aseguradora antes del 30 de noviembre del año anterior al rescate.
¿Cómo tributa la assurance vie al fallecer?
Lo aportado antes de los 70 años disfruta de una reducción de 152.500 € por beneficiario y después tributa al 20 % hasta 700.000 € y al 31,25 % por encima. Después de los 70, la reducción es de 30.500 € para todos los beneficiarios, y las ganancias están exentas. El cónyuge o la pareja con PACS no paga nada.
¿Qué rescates están exentos?
Los que siguen a un despido, una jubilación anticipada, una invalidez de 2.ª o 3.ª categoría o una liquidación judicial del tomador o de su cónyuge, si se hacen antes del final del año siguiente. Las cotizaciones sociales se siguen debiendo.