Le taux de trades avec stop loss est la part de tes positions ouvertes avec une limite de perte définie. C'est la seule statistique de discipline de ce glossaire qui ne soit pas déclarative : elle se lit directement dans les données de ton courtier, et elle ne peut pas être embellie.
Sur 100 trades
Sommaire
Un stop loss est un ordre qui ferme la position à un prix défini à l'avance. Le taux de trades qui en portaient un répond donc à une question très simple et très brutale : sur combien de tes trades avais-tu décidé de la perte maximale acceptable ?
Cette statistique a une propriété que ni la note d'exécution ni le plan respecté n'ont : elle est vérifiable. Le stop figure dans les données que ton courtier renvoie, au même titre que le prix d'entrée. Il n'y a rien à cocher, rien à se souvenir, et rien à ajuster après coup.
Elle conditionne aussi une bonne partie du reste du journal. Le R-multiple, le pourcentage de capital risqué et le MAE en R se calculent tous à partir de la distance au stop : sur un trade qui n'en a pas, ces trois mesures n'existent pas. Un taux de 70 % veut donc dire que trois statistiques importantes ne décrivent que 70 % de ton activité.
Trades avec stop = trades portant un stop enregistré ÷ nombre total de trades × 100
Un stop mental n'est pas un stop. Il ne figure nulle part, il ne s'exécute pas en cas de coupure, et il ne compte donc pas dans cette mesure.
Un stop posé après l'ouverture compte quand même, mais il laisse une fenêtre sans protection dont cette statistique ne dit rien.
Certains courtiers ne renvoient pas le stop dans leur relevé. Un taux de 0 % soudain n'est alors pas un problème de discipline mais de source de données, et ça se vérifie avant de conclure.
| Taux de trades avec stop | Ce que ça décrit |
|---|---|
| 100 % | Le seul chiffre acceptable. Chaque trade avait une perte maximale décidée. |
| 90 à 99 % | Quelques exceptions. Elles sont presque toujours les plus grosses pertes de la série. |
| 70 à 90 % | Trois statistiques de ton journal ne décrivent qu'une partie de ton activité. |
| moins de 70 % | Le risque n'est pas géré, il est subi. Aucun autre chantier n'a de sens avant celui-là. |
| 0 % | Vérifier d'abord la source : beaucoup de courtiers ne renvoient pas le stop dans leur relevé. |
La deuxième ligne est celle qui coûte le plus cher, et elle passe inaperçue. Quelques trades sans stop suffisent, parce qu'ils ne sont pas des trades comme les autres : un trade protégé s'arrête à un montant décidé, un trade sans stop s'arrête quand le trader n'en peut plus. Les deux populations n'ont rien à voir, et la seconde contient presque toujours la pire perte de l'historique.
La dernière ligne demande un contrôle avant tout diagnostic. Un taux nul ou anormalement bas vient très souvent du relevé du courtier, qui ne transmet pas toujours le stop, et non du comportement du trader. Il suffit d'ouvrir un trade dont on sait qu'il avait un stop et de regarder si l'information est arrivée.
78 % de couverture, et un trimestre qui finit négatif alors que les trades protégés ont gagné. Vingt-deux trades ont suffi à renverser le résultat, et c'est le schéma le plus répandu : les trades sans stop sont peu nombreux, et ils sont les plus gros, parce qu'un trade sans limite reste ouvert exactement aussi longtemps que la perte grandit.
C'est l'usage le moins évident et le plus utile. Trois statistiques importantes, le R moyen, le pourcentage de capital risqué et le MAE en R, n'existent que sur les trades ayant un stop. Leur valeur est donc toujours à lire avec ce taux à côté.
Un R moyen excellent sur 60 % des trades ne décrit pas un bon trader, il décrit la moitié protégée d'un trader. Et les 40 % restants sont précisément ceux dont on aurait le plus besoin de connaître le risque.
Le calcul tient en une ligne : le P&L des trades sans stop. Il est presque toujours négatif, et souvent d'un montant qui dépasse le résultat de la période entière, comme dans l'exemple de cette page.
C'est le genre de chiffre qui ne demande aucune interprétation. Il ne dit pas de mieux trader, il dit de ne pas ouvrir une position sans savoir où elle s'arrête.
Le premier défaut n'est pas dans la mesure mais dans sa source. Plusieurs courtiers ne transmettent pas le stop dans leur relevé, ou ne le transmettent que pour certains types d'ordres. Un taux anormalement bas mérite donc une vérification technique avant de devenir un reproche, et cette vérification prend une minute.
Le deuxième est le stop mental. Beaucoup de traders estiment avoir une limite parce qu'ils savent à quel prix ils sortiraient. Ce n'est pas un stop : il ne s'exécute pas quand la connexion tombe, il ne s'exécute pas la nuit, et il se déplace tout seul quand le prix s'en approche.
Le troisième est de croire que ce taux mesure la qualité de la protection. Il ne dit rien de ta stratégie de stop loss : ni le placement, ni le fait qu'il ait été tenu, ni sa taille. Un compte peut être à 100 % avec des stops absurdement larges, et ce sont d'autres mesures qui le diront.
L'erreur classique. Compter un stop mental. Il ne figure nulle part, il ne s'exécute pas quand la connexion tombe ni pendant la nuit, et il a la particularité de s'éloigner tout seul à mesure que le prix s'en approche. Ce n'est pas une limite de perte, c'est une intention, et cette mesure ne compte que ce qui est enregistré.
| Indicateur | Formule | Ce qu'il mesure | Quand l'utiliser |
|---|---|---|---|
| Trades avec stop | trades avec stop ÷ total | L'existence d'une limite, vérifiable | Savoir ce que le reste du journal décrit |
| MAE en R | MAE ÷ risque pris | Si le stop a été TENU | Compter les stops qui n'ont pas fonctionné |
| MAE | pire point − entrée | Si le stop était bien PLACÉ | Décider où poser un stop |
| Plan respecté | trades conformes ÷ total | La conformité générale, déclarée | Chiffrer ce que coûte l'indiscipline |
Un taux anormalement bas vient très souvent du relevé du courtier, qui ne transmet pas toujours le stop. Ouvre un trade dont tu sais qu'il en avait un et regarde si l'information est arrivée. Une minute, avant toute conclusion.
Presque toujours négatif, et souvent d'un montant qui dépasse le résultat de toute la période. C'est le chiffre le plus simple et le plus dur de ce groupe, et il ne demande aucune interprétation.
Un stop ajouté trois minutes plus tard laisse une fenêtre non protégée dont aucune statistique ne rend compte. Si ta plateforme le permet, un stop par défaut à l'ouverture supprime la question entièrement.
C'est la part de tes positions ouvertes avec une limite de perte définie, lue directement dans les données de ton courtier. Contrairement à la note d'exécution ou au plan respecté, elle ne se déclare pas : elle se constate.
Non. Un stop mental ne figure nulle part, ne s'exécute pas quand la connexion tombe ni pendant la nuit, et il a la particularité de s'éloigner à mesure que le prix s'en approche. Cette mesure ne compte que les stops enregistrés.
Parce que le R-multiple, le pourcentage de capital risqué et le MAE en R se calculent tous à partir de la distance entre l'entrée et le stop. Sur un trade sans stop, ces trois mesures n'existent pas et il est exclu du calcul. Un taux de 70 % veut donc dire que ces statistiques ne décrivent que 70 % de ton activité.
Vérifier la source avant tout. Plusieurs courtiers ne transmettent pas le stop dans leur relevé, ou seulement pour certains types d'ordres. Ouvre un trade dont tu sais qu'il en avait un et regarde si l'information est arrivée. Ce n'est un problème de discipline qu'une fois cette vérification faite.
Non, il ne garantit que l'existence d'une limite. Il ne dit rien de ta stratégie de stop loss : ni le placement, que le MAE mesure, ni du fait qu'il ait été tenu, que le MAE en R révèle. Un compte peut être à 100 % avec des stops absurdement larges ou systématiquement déplacés.
Tradoshi lit le stop directement dans ce que ton courtier renvoie, comme le prix d'entrée. C'est pour ça que Trades avec stop loss est le seul indicateur de discipline de l'écran Rapports que tu ne remplis pas : il n'y a rien à cocher, et rien à corriger après coup.
Le calcul décrit plus haut se fait dans le même écran : croiser le P&L net avec cet indicateur donne directement ce que coûtent les trades non protégés. Et l'écran Gestion du risque permet de poser la règle correspondante, pour que la question ne se repose plus trade par trade.
Pour aller au fond du sujet : lire le guide complet. Tous les termes sont réunis dans le glossaire.